养老资产年金化：基于消费、遗产和长寿保护的精算建模分析
王晓军 单戈
摘要：随着经济增长放缓和人口老龄化加剧，由政府主办的社会养老保险提供的养老金份额呈下降趋势，由雇主主办的职业养老金计划呈转向缴费确定型(DC)计划的趋势，DC计划在缴费期间积累的资产以及个人和家庭通过其他途径为养老积累的资产，都面临如何转化为终身养老保障的问题。相关理论研究表明，养老资产年金化是退休者的最优选择，但在实践中养老年金的发展并不尽如人意。本文在相关文献评述的基础上，从养老年金需求着手，通过构建精算财务模型，探索养老资产年金化的福利与损失，并基于实际数据，通过测算分析，评估个人选择养老资产年金化的意愿，探索养老资产年金化的发展道路。研究发现:在消费、遗产和长寿保护三者之间，存在一个“三元悖论”。在没有遗产动机的情况下，养老资产年金化既能规避长寿风险又能实现终身福利的最大化。而如果将消费和遗产动机同时纳入终身福利框架，养老资产年金化会增大终身福利的波动性，年金化就成为一种次优的选择。
关键词：长寿风险；养老年金；年金谜题；精算模型
个税递延型养老保险个人缴费研究——基于公平性的视角
赵春红
摘要：我国现行企业年金纳税递延制度和个税递延型商业养老保险即将破冰，本文从公平性视角出发，建立了一般均衡两期世代交叠模型研究个税递延型商业养老保险缴费纳税抵扣上限问题。研究结果表明，个税递延型商业养老保险个人缴费纳税抵扣上限应该是企业年金账户个人缴费和企业缴费之和，而不是与企业年金账户个人缴费纳税抵扣上限相等。采取商业养老保险的个人缴费扣税上限和企业年金个人缴费扣税上限相同的方案，看似平等实则不公。
关键词：商业养老保险；个税递延；缴费上限；OLG
基金收支平衡下生育保险并入医疗保险的发展路径研究
黄国武 俞央央
摘要：生育保险并入医疗保险是社会保险发展的内在要求，本文根据基金筹资和待遇给付平衡的基本原理构建模型，并测算出两保合并后医疗保险需要增加的缴费比例，约为0.4%；对于已经参加了生育保险的企业来说，合并后负担能减轻，而未参加的企业，一般是经济实力较弱的中小企业，需要政府从财政或税收角度提供相应支持。结合试点方案，提出在生育保险和医疗保险整合与发展中需要坚持多方分担、权利义务统一、政府责任等筹资原则，以“两阶段、三群体、弹性缴费”的渐进式改革为思路，先易后难，最终实现生育保障全覆盖和公平。
关键词：生育保险；社会医疗保险；女性非正规就业
机动车保险中的零时生效条款与保险消费者保护
沈小军
摘要：“零时生效条款”是否为格式条款关系到现行法上的格式条款控制规则能否适用，对投保人或被保险人的利益影响甚大。保险人在确定“零时生效条款”时未赋予投保人真正的决定自由，系保险人单方意志的体现，并非个别磋商条款。虽然保险责任的开始时间是保险合同必不可少的内容，但与该内容的确定方式并无关联，其与“零时生效条款”作为格式条款的法律属性并无冲突。再者“零时生效条款”符合《合同法》第39条第2款所规定的格式条款的认定标准，实务上应将其统一认定为格式条款。针对“零时生效条款”问题缔约过失责任虽然可以提供一定救济，但在立法上仍应进一步强化保险人的信息义务，避免保护漏洞的出现，强化保险消费者保护。
关键词：保险合同；零时生效条款；格式条款；消费者保护
论美国汽车无过失保险制度变革及对我国交强险混合立法模式的借鉴
张力毅
摘要：为了解决传统汽车责任保险中侵权责任认定不易的难题并给予车祸事故受害人快速、充分的救济，从20世纪70年代起，美国部分州掀起了一场汽车无过失保险的改革，其变革的核心在于将传统的汽车责任保险改造为针对车祸事故受害人的第一方保险，同时尽量限制甚至取消受害人在侵权法上的权利。由于这场改革并不彻底，因而不但导致改革的既定目标未完全实现，此外还产生了许多新的问题。我国的交强险虽然仍是按照传统责任保险的立法模式予以构造，却也在一定程度上融入了部分无过失保险的因素，主要体现为保险给付与侵权责任认定的相对分离。由于立法者在规则设计时并未明了无过失保险制度权利置换的核心意旨，只是过分强调交强险基本保障功能，因此我国对于强制汽车责任保险的有限改造也存在大量的问题，未来有进一步变革的需要。
关键词：责任保险；无过失保险；交强险；受害人保护；权利置换
意外伤害保险之“意外”认定研究
张静竹
摘要：在意外伤害保险中，认定“意外”的方法有要件说、原因说与结果说。根据相关规定，我国采取“意外”认定的要件说，构成“意外”的要件包括外来性、突发性、非本意性与非疾病性。但是，要件说在运用中存在一定问题，主要包括各要件对象模糊、判断困难、易被滥用等弊端。“意外”认定的原因说不当地缩小了保险人的承保责任，不利于对被保险人的保护，已经脱离了当前的发展阶段。相比之下，英美法系司法实务中常用的“意外”认定结果说融合了不利解释规则和被保险人合理期待原则，更易于判断，且符合保险法宗旨。因此，我国“意外”认定之方法应向结果说的方向转变。
关键词：意外；要件说；原因说；结果说
政策性农业保险的农民增收效应研究
卢飞 张建清 刘明辉
摘要：本文结合理论推演和实证分析突出了政策性农业保险的产业增收路径研究。引入时间投入效用弹性的理论分析部分表明，农业保险通过影响农户获得感(效用)强化择业机制，政策性农业保险通过引导农户作业行为推动产业增长，是农户增收的重要途径。实证结果显示，政策性农业保险的产业增收效应呈现近乎线性的凸性增长模式；单位农户的保障金额越高，道德风险发生的概率也可能越高；公共补贴和农民自缴保费均会提升农民收入，但农民更关注自缴费用的利得；东部、中部和西部农民增收的内在机制具有异质性，生产技能、经营规模在影响东部和中部地区农民增收的因素中弹性最大，农业保险产业增收是西部地区农民增收的重要途径，但弹性系数小于中部和东部。
关键词：政策性农业保险；产业增收；固定效应；广义矩估计
产险业产品结构优化成效评价——基于黑龙江省产险业险种绩效的分析
刘波 李冰昕
摘要：供给侧结构性改革为“新常态”下的经济活动指明了方向，产险业作为宏观经济发展的重要组成部分，应使供给体系更加适应需求的变化。产品结构优化是实现供给侧结构改革目标的重要手段之一，其成效直接反映了保险企业承担和履行社会责任的广度和深度。本文以黑龙江省为例，借助创新的数据包络分析模型，测算了产险业险种的绩效，评价了产品结构优化的成效，分析了影响险种绩效的因素，进而明确了进一步改善产品结构的方向。
关键词：产险险种；绩效；数据包络分析
卖方视角下退货运费险对农产品电商发展的影响研究
鲁钊阳
摘要：本文从卖方的视角出发，以使用淘宝和天猫平台的1151家农产品电商数据，论证了退货运费险对农产品电商发展的影响。全样本层面的实证结果表明，无论被解释变量取农产品电商发展的偿债能力、营运能力，还是取农产品电商发展的盈利能力，退货运费险对于促进农产品电商的发展均具有显著的积极意义；同时，农产品电商的发展很大程度上受到农产品电商个体、农产品电商家庭和农产品电商所在区域经济社会发展状况等多方面因素的影响。分样本层面的实证结果表明，无论是从户籍、地区维度看，还是从品牌维度看，退货运费险对农产品电商发展的影响存在异质性，这种异质性不随被解释变量的改变而改变；同时，退货运费险能否促进农产品电商的发展与农产品电商自身、农产品电商家庭以及其所在区域经济社会发展状况密切相关。
关键词：退货运费险；农产品电商发展；农产品电子商务
损失额分布的非参数估计方法研究
李晋清 史翔
摘要：在财险实务中，理赔额的分布直接影响到了费率厘定，准备金评估，以及“偿二代”下风险资本计算等精算问题上。理赔额是基于损失额确定的，但是损失额的真实分布未知，如果对其进行假设，则分析结果的误差会比较大。本文提出了损失额分布的非参数估计方法，即最大惩罚似然估计法，该方法对损失额分布不作任何假设，损失额分布完全由记录在案的理赔数据决定。新方法引入一种迭代算法来解决约束最优化问题，得到损失额的危险函数和生存函数最大惩罚似然估计，估计曲线平滑，便于分析风险变化的趋势。同时本文也建立了计算估计渐进方差的数学公式，该公式可以用来建立预测值的置信区间。随机模拟结果显示保单数量越大，分布估计越接近于真实值，渐进方差计算公式越精确。在“偿二代”监管框架下，新方法可以被保险公司作为内部模型来进行风险分析。
关键词：生存函数；危险函数；最大惩罚似然估计；迭代算法；渐进方差
尖峰厚尾巨灾损失数据的组合分布模型
王明高 孟生旺
摘要：具有尖峰厚尾特征的巨灾损失数据，通常的损失分布模型很难对其进行拟合，这给巨灾风险管理带来了极大挑战。近几年，关于组合分布模型的研究为巨灾损失数据的拟合提供了一种新的建模思路。组合分布模型是两个普通损失分布的平滑组合。本文将逆威布尔分布分别与帕累托分布和广义帕累托分布进行组合，构建了三个新的组合分布模型，即固定权重的逆威布尔-帕累托组合分布模型、可变权重的逆威布尔-帕累托组合分布模型以及可变权重的逆威布尔-广义帕累托组合分布模型。与现有的组合分布模型相比，这三个组合分布模型结构更加简洁，为拟合尖峰厚尾的巨灾损失数据提供了新的备选模型。
关键词：组合分布；逆威布尔分布；帕累托分布；广义帕累托分布
《保险研究》2017年度总目录